SABAH STRATEJISI (ZIRAAT YATIRIM) DUN 9.972 - 10.095 SEVIYELERI ARASINDA HAREKET EDEN BIST100 GUNU 9.972 NOKTASINDAN KAPATTI. GUNLUK DUSUS DE %1,1 OLARAK GERCEKLESTI. GUN ICERISINDE DAR BIR ARALIKTA SINIRLI HAREKETLER SERGILEYEN ENDEKSTE KAPANISA DOGRU DUSUS DERINLESTI. BIST100`DE 68 HISSE GUNU EKSIDE TAMAMLADI. PUAN BAZLI ENDEKSI EN FAZLA BASKILAYAN HISSELER OLARAK AKBNK, THYAO VE YKBNK ONE CIKARKEN ASELS, TAVHL VE TKFEN ISE PUAN BAZLI DUSUSU SINIRLAMAYA CALISAN HISSELER OLDU. OTE YANDAN, BANKACILIK ENDEKSI (XBANK) %2,1 ORANINDA GERILEYEREK DUSUSTE BASI CEKTI. BIST100`UN BUGUNE HAFIF SATICILI BIR GORUNTUYLE BASLAMASINI BEKLIYORUZ. YURTDISINDA ISE DUN ABD`DEN IYI GELEN VERILER TAKIP EDILDI. KASIM AYINDA IS ACILISLARININ BEKLENMEDIK SEKILDE ARTMASI VE HIZMETLER SEKTORUNDE FAALIYETLERIN IYI SEYRETTIGINE DAIR VERILER SONRASINDA FED`E YONELIK FAIZ INDIRIM BEKLENTILERI HAFIF OTELENDI. BUNA GORE PIYASALAR FED`DEN ILK FAIZ INDIRIMINI HAZIRAN YERINE TEMMUZ AYINDA BEKLIYOR. VERI SONRASINDA ABD BORSALARI GUNU EKSIDE KAPATTI. NVIDIA HISSELERININ DE SERT GERILEDIGI ORTAMDA NASDAQ %1,9 ORANINDA DEGER KAYBEDEREK DUSUSE ONCULUK ETTI. ABD 10 YILLIK TAHVIL FAIZI ISE %4,70 ILE NISAN 2024`DEN BERI EN YUKSEK SEVIYESINE KADAR YUKSELDI. DOLAR ENDEKSI (DXY) DE TEKRAR TOPARLANMA GOSTERDI. BUGUNKU VERI TAKVIMINDE ISE ABD`DE HAFTALIK ISSIZLIK MAASI BASVURULARI ILE ADP OZEL SEKTOR ISTIHDAM VERISI ONE CIKIYOR. TSI 22`DE DE FOMC TOPLANTI TUTANAKLARI YAYIMLANACAK. BU SABAHKI FIYATLAMALARA BAKILDIGINDA, ABD VADELILERINDE KISMI YUKSELIS VAR. DIGER YANDAN, JAPONYA HARIC MSCI ASYA PASIFIK ENDEKSI %0,6 ORANINDA GERILIYOR. DOLAR`DA ISE DIRENCLI GORUNTU KORUNUYOR. MAKROEKONOMI ABD TARAFINDA, EKONOMIK FAALIYETIN SON GORUNUMUNE ILISKIN SINYAL VERECEK OLAN ISM IMALAT DISI ARALIK AYI VERISI TAKIP EDILDI. ARALIK AYI ISM IMALAT DISI ENDEKSI, FIRMALARIN YENI SIPARISLERINDEKI ARTISIN ETKISIYLE 52,1`DEN 54,1 SEVIYESINE BEKLENTILERIN UZERINDE YUKSELEREK IMALAT DISI SEKTORLERDE BUYUMENIN HIZLANDIGINA ISARET ETTI, BUNUNLA BIRLIKTE SON ALTI AYDA BUYUME BOLGESINDEKI SEYRINI SURDURDU. ABD`DE ISTIHDAM PIYASASI VERILERINDEN, KASIM AYI JOLTS ACILAN IS SAYISI VERISI IZLENDI. EKIM AYI JOLTS ACILAN IS SAYISI VERISI, 7,84 MILYONDAN 8,10 MILYON SEVIYESINE YUKSELISLE BEKLENTILERIN UZERINDE ARTIS KAYDEDEREK SON ALTI AYIN EN YUKSEK SEVIYESINDE GERCEKLESTI VE BOYLECE FIRMALARIN IS GUCU TALEBININ KISMI ARTTIGINA ISARET ETTI. ABD`DE KASIM AYI DIS TICARET DENGESI VERISI ACIKLANDI. KASIM AYINDA AYLIK BAZDA DIS TICARET ACIGI, 73,6 MILYAR USD`DEN 78,2 MILYAR USD SEVIYESINE YUKSELMEKLE BIRLIKTE, BEKLENTILERIN (78,3 MILYAR USD) HAFIF ALTINDA GERCEKLESTI. KASIM AYINDA AYLIK BAZDA ITHALAT %3,4 ARTISLA 339,9 MILYAR USD`DEN 351,6 MILYAR USD SEVIYESINE YUKSELDI VE MART 2022`DEN BU YANA EN YUKSEK DUZEYE ULASTI. IHRACAT ISE %2,7 ORANINDA ARTISLA 266,3 MILYAR USD`DEN 273,4 MILYAR USD SEVIYESINE YUKSELDI VE TARIHI REKOR SEVIYEDE KAYDEDILDI. AVRUPA TARAFINDA, ECB`NIN PARA POLITIKASINA YON VERECEK OLAN VERILERDEN, EURO BOLGESI`NDE ARALIK AYINA ILISKIN ONCU TUFE VERILERI TAKIP EDILDI. EURO BOLGESI`NDE MANSET TUFE, AYLIK BAZDA KASIM AYINDA %0,3 ORANINDA DUSUSUN ARDINDAN, ARALIK AYINDA BEKLENTILERLE UYUMLU OLARAK %0,4 ORANINDA ARTIS KAYDETTI VE SON SEKIZ AYIN EN YUKSEK SEVIYESINDE GERCEKLESTI. YILLIK BAZDA ISE MANSET TUFE ARALIK AYINDA BEKLENTILERLE UYUMLU OLARAK %2,2`DEN %2,4 SEVIYESINE HAFIF YUKSELEREK SON BES AYIN EN YUKSEK SEVIYESINDE KAYDEDILDI VE SON UC AYDA ECB`NIN HEDEFI OLAN %2 SEVIYESININ UZERINDE GERCEKLESTI. BOLGEDE CEKIRDEK TUFE ISE, YILLIK BAZDA ARALIK AYINDA BIR ONCEKI AYA BENZER SEKILDE VE BEKLENTILERLE UYUMLU OLARAK %2,7 SEVIYESINDE GERCEKLESTI VE BOYLECE SON SEKIZ AYIN EN DUSUK SEVIYESINDE SEYRETTI. YURT DISINDA BUGUN VERI TAKVIMINE BAKILDIGINDA, ABD TARAFINDA, PIYASALARIN ODAK NOKTASINDA, TSI 22`DE FED`IN ARALIK AYI FOMC TOPLANTI TUTANAKLARININ YAYIMLANMASI OLACAK. FED, ARALIK AYI TOPLANTISINDA FEDERAL FONLAMA FAIZ ARALIGINI BEKLENTILERLE UYUMLU OLARAK 25 BAZ PUAN INDIRIMLE %4,50-%4,75 BANDINDAN %4,25-%4,50 BANDINA CEKMISTI. BOYLECE FED, BU YIL EYLUL AYINDAKI 50 BAZ PUANLIK FAIZ INDIRIMININ VE KASIM AYINDAKI 25 BAZ PUANLIK FAIZ INDIRIMININ ARDINDAN UCUNCU KEZ FAIZ INDIRIMINE GITMISTI. AYRICA FED`IN YENI MAKROEKONOMIK PROJEKSIYONLARI DA YAYIMLANMISTI. BUNA GORE, FED FEDERAL FON FAIZ ORANINA ILISKIN MEDYAN TAHMINLER, GELECEK UC YIL ICIN YUKARI YONLU REVIZE EDILMISTI. BUNA GORE, 2025 VE 2026 YILLARINDA 50`SER BAZ PUANLIK INDIRIM BEKLENTISI OLUSURKEN, 2027 YILINDA ISE 25 BAZ PUANLIK FAIZ INDIRIMI BEKLENMEKTEYDI. BOYLECE GELECEK UC YILDA TOPLAM 125 BAZ PUANLIK FAIZ INDIRIMI ONGORULMEKTEYDI. EYLUL AYI PROJEKSIYONLARINDA ISE, 2025 YILINDA 100 BAZ PUANLIK INDIRIM, 2026 YILINDA 50 BAZ PUANLIK INDIRIM VE 2027 YILINDA ISE FAIZLERDE YATAY SEYIR OLMAK UZERE GELECEK IKI YILDA TOPLAM 150 BAZ PUANLIK FAIZ INDIRIMI BEKLENMEKTEYDI. BOYLECE, GELECEK UC YILDA EYLUL AYI PROJEKSIYONLARINA GORE DAHA AZ MIKTARDA FAIZ INDIRIMI ONGORULMUSTU. FED BASKANI POWELL ISE, TOPLANTININ ARDINDAN YAPTIGI KONUSMADA, ONUMUZDEKI SURECTE FAIZ DEGISIKLIKLERINI DEGERLENDIRMEK ICIN DAHA TEMKINLI OLABILECEKLERINI, ENFLASYON TARAFINDAKI RISKLERI VE BELIRSIZLIGI YUKSEK GORDUKLERINI VE BELIRSIZLIK YUKSEK OLDUGUNDA BIRAZ DAHA YAVAS ILERLENDIGINI VURGULAMISTI. BU KAPSAMDA, FED`IN ARALIK AYI TOPLANTISINDA GEVSEME DONGUSUNUN YAVASLAYABILECEGINE YONELIK SINYAL VERMESININ ARDINDAN BUGUN YAYIMLANACAK TUTANAKLARDA PARA POLITIKASINA VE FAIZ PATIKASINA ILISKIN DAHA FAZLA IPUCU ARANACAK. ABD`DE ISTIHDAM PIYASASI VERILERINDEN, ARALIK AYI ADP OZEL SEKTOR ISTIHDAM VERISI TSI 16.15`TE TAKIP EDILECEK. KASIM AYINDA ADP OZEL SEKTOR ISTIHDAM ARTISI, AYLIK BAZDA 184 BIN KISI SEVIYESINDEN 146 BIN KISI SEVIYESINE BEKLENTILERIN UZERINDE GERILEYEREK SON UC AYIN EN DUSUK SEVIYESINDE KAYDEDILMISTI, BEKLENTILER ISE OZEL SEKTOR ISTIHDAM ARTISININ KASIMDA 150 BIN KISI SEVIYESINE YAVASLAMASI YONUNDEYDI. BUNUN YANINDA BIR ONCEKI AYIN VERISI DE 233 BIN KISIDEN 184 BIN KISI SEVIYESINE ASAGI YONLU REVIZE EDILMISTI. ARALIKTA ISE OZEL SEKTOR ISTIHDAM ARTISININ 146 BIN KISI SEVIYESINDEN 140 BIN KISI SEVIYESINE YAVASLAMASI BEKLENIYOR. ABD`DE ISTIHDAM PIYASASI VERILERINDEN, 4 OCAK HAFTASINA ILISKIN HAFTALIK YENI ISSIZLIK MAASI BASVURULARI VERISI TSI 16.30`DA TAKIP EDILECEK. AVRUPA TARAFINDA, ALMANYA`DA URETIMIN SEYRINE ILISKIN OLARAK KASIM AYINA ILISKIN FABRIKA SIPARISLERI VERISI TSI 10`DA TAKIP EDILECEK. KASIMDA FABRIKA SIPARISLERININ AYLIK BAZDA %0,2 GERILEYEREK DUSUSUNU SURDURMESI BEKLENIYOR. EURO BOLGESI`NDE ARALIK AYINA ILISKIN TUKETICI GUVENI NIHAI VERISI TSI 18`DE TAKIP EDILECEK. EURO BOLGESI`NDE KASIM AYI UFE VERILERI TSI 13`TE TAKIP EDILECEK. KASIMDA AYLIK BAZDA UFE`NIN %1,5 ORANINDA ARTIS KAYDETMESI VE YILLIK BAZDA DUSUS HIZININ %3,2`DEN %1,4 SEVIYESINE YAVASLAMASI BEKLENIYOR. YURT ICINDE ISE, TSI 17.30`DA HAZINE VE MALIYE BAKANLIGI TARAFINDAN ARALIK AYI HAZINE NAKIT DENGESI VERISI YAYIMLANACAK. HAZINE NAKIT DENGESI, KASIM AYINDA 62,2 MILYAR TL ACIK VERMISTI, EKIM AYINDA ISE 167,4 MILYAR TL ACIK VERMISTI, BOYLECE YILIN ILK ON BIR AYINDA TOPLAM 1,765 TRILYON TL`LIK ACIK OLUSMUSTU. 12 AYLIK KUMULATIF BAZDA NAKIT ACIGI ISE EKIM AYINDAKI 1,805 TRILYON TL`DEN KASIM AYINDA 1,963 TRILYON TL`YE, GSYH`A ORANI ISE %4,60`TAN %5,01`E YUKSELMISTI (GSYH VERISI OLARAK 2024 YILI 3. CEYREK KUMULATIF VERISI KULLANILDI). SIRKET HABERLERI ASELSAN (ASELS, SINIRLI POZITIF): SIRKET, CUMHURBASKANLIGI SAVUNMA SANAYII BASKANLIGI ILE 139,3MN USD TUTARINDA KAMU GUVENLIGI HABERLESME SISTEMLERI TEDARIKI ICIN SOZLESMELER IMZALAMISTIR. TESLIMATLAR 2025-2028 YILLARINDA YAPILACAKTIR. EMLAK KONUT (EKGYO, NOTR): SIRKET 31.12.2024 TARIHINDE, ISTANBUL BESIKTAS AKAT ARSA SATISI KARSILIGI GELIR PAYLASIMI PROJESI (SENFONI ETILER) KAPSAMINDA 175 KONUT VE 10 TICARI UNITEDEN OLUSAN 185 BAGIMSIZ BOLUM ICIN YAPI RUHSATLARININ ALDIGINI BILDIRMISTIR. DIGER YANDAN, MUGLA MILAS MESELIK ARSA SATISI KARSILIGI GELIR PAYLASIMI ISI ICIN YUKLENICI BAS YAPI ILE SOZLESME IMZALANDIGI DUYURULMUSTUR. BUNA GORE, ARSA SATISI KARSILIGI SATIS TOPLAM GELIRI 1.100MN TL IKEN, SIRKET PAYI TOPLAM GELIRI 462MN TL`DIR. IS BANKASI (ISCTR, NOTR): BANKA, ABU DHABI COMMERCIAL BANK, EMIRATES NBD CAPITAL, JP MORGAN SECURITIES, MORGAN STANLEY, SOCIETE GENERALE VE STANDARD CHARTERED BANK`TAN OLUSAN BANKALAR GRUBUNU, 7 OCAK 2025`TE BASLAYACAK KURESEL YATIRIMCI TOPLANTILARI ICIN YETKILENDIRMISTIR. PIYASA KOSULLARINA BAGLI OLARAK, BU TOPLANTILAR SONRASI USD CINSINDEN ILAVE ANA SERMAYEYE DÂHIL EDILEBILIR BORCLANMA ARACI (AT1) IHRACI DEGERLENDIRILECEKTIR. KOZA ALTIN (KOZAL, NOTR): SIRKETIN TICARET UNVANININ, CUMHURBASKANI KARARI DOGRULTUSUNDA `KOZA ALTIN ISLETMELERI`NDEN `TURK ALTIN ISLETMELERI`NE DEGISTIRILMESINE KARAR VERILMISTIR. TURK TRAKTOR (TTRAK, NOTR): TURK TRAKTOR`UN ARALIK AYI YURT IC SATISLARI 2.492 ADET OLURKEN (ARALIK 2023 : 3.404 ADET) YURT DISI SATISLARI 526 ADET (ARALIK 2023: 327 ADET) OLMUSTUR. ARALIK AYI VERISIYLE BIRLIKTE 2024 YILI YURT ICI SATISLAR 31.222 ADET (2023: 34.984 ADET) SEVIYESINDE GERCEKLESIRKEN, YURT DISI SATISLAR 12.528 ADETE (2023: 16.016 ADET) ULASMISTIR. DIGER TARAFTAN SIRKET`IN ARALIK AYINDAKI URETIM ADETI 2.444 ADET (ARALIK 2023: 4.162 ADET) OLURKEN, YILBASINDAN ITIBAREN 43.611 ADET (2023: 51.423 ADET) URETIM ADETINE ULASILMISTIR. YEO TEKNOLOJI (YEOTK, SINIRLI POZITIF): SIRKET ILE SUUDI ARABISTAN MENSEILI BIR FIRMA ILE SUUDI ARABISTAN`DA, SANAYI, ENERJI, SU VE ALT YAPI ALANLARINDAKI CALISMALARDA PROJELER YURUTMEK AMACIYLA, SIRKET`IN %95 PAY SAHIBI OLACAGI YEO SAUDI CONTRACTING LLC`NIN KURULUS SURECI TAMAMLANMISTIR. ZIRAAT GYO (ZRGYO, NOTR): SON FINANSAL TABLOLARDA YER ALAN AKTIF TOPLAMININ %2`SINI GECMEYEN ALIM, SATIM VEYA KIRALAMA ISLEMLERININ TOPLU OLARAK BILDIRIMI KAPSAMINDA 2024 YILI ICERISINDE SIRKET`IN GAYRIMENKUL PORTFOYUNE ILISKIN OLARAK MEVCUT VE YENI KIRACILARLA AYLIK TOPLAM 22,3MN TL TUTARINDA KIRALAMA SOZLESMESI IMZALANMISTIR. AYRICA 538,8MN TL TUTARINDA ARSA ALIMI VE 1.952MN TL TUTARINDA GAYRIMENKUL SATISI GERCEKLESTIRILMISTIR. SOZ KONUSU TUTARLAR KDV HARICTIR. SEKTOR HABERLERI BANKACILIK: TUM BANKALAR ICIN GECERLI OLACAK EFT KOMISYONLARINDA ARTISA GIDILDI. 2025 YILINDA UYGULANACAK EN DUSUK KOMISYON UCRETI 6 LIRA 39 KURUS OLARAK BELIRLENDI. (KAYNAK: NTV) BORSA ISTANBUL: SERMAYE PIYASASI KURULU KARARI UYARINCA DEVREYE ALINAN VOLATILITE BAZLI TEDBIR SISTEMI (VBTS) KAPSAMINDA OTTO.E PAYLARI 08/01/2025 TARIHLI ISLEMLERDEN (SEANS BASINDAN) 07/02/2025 TARIHLI ISLEMLERE (SEANS SONUNA) KADAR EMIR PAKETI TEDBIRI ILE ISLEM GORECEKTIR. EMIR PAKETI TEDBIRI, `PIYASA EMRI VE PIYASADAN LIMITE EMIR GIRISININ KISITLANMASI`, `EMIR IPTALININ, EMIR MIKTAR AZALTIMI ILE EMIR FIYAT KOTULESTIRMESININ YASAKLANMASI` VE `EMIR TOPLAMA BILGI YAYINININ KISITLANMASI` UYGULAMALARINI KAPSAMAKTADIR. SIGORTACILIK: ALLIANZ TURKIYE CEO`SU TOLGA GURKAN, SIGORTACILIK SEKTORUNDE BU YIL TEKNIK KÂRLILIK ODAGININ ARTMASINI BEKLEDIKLERINI BELIRTTI. GURKAN, 2025`TE SEKTORUN ENFLASYONUN UZERINDE BUYUYECEGINI ONGORDUKLERINI IFADE ETTI. (KAYNAK AA) SOSYAL GUVENLIK: CALISMA VE SOSYAL GUVENLIK BAKANI VEDAT ISIKHAN, EN DUSUK SSK VE BAG-KUR EMEKLI AYLIGININ %15,75 ARTIRILARAK 14.469 TL`YE YUKSELTILDIGINI DUYURDU. DIGER SIRKET HABERLERI AKFEN GYO (AKFGY): INSAATI DEVAM EDEN BODRUM YALIKAVAK PROJESI KAPSAMINDA, 2024 YILINDA GERCEKLESTIRILEN SATIM ISLEMLERININ TOPLAMI 64,8MN TL + KDV OLARAK GERCEKLESMISTIR. BEYAZ FILO (BEYAZ): SIRKET, 2023 YILINDA 15.231 OLAN SIFIR ARAC SATIS ADEDINI 2024`TE %30 ARTIRARAK 19.861 ADEDE YUKSELTMISTIR. BU ARTISLA BIRLIKTE, SIRKET`IN TURKIYE OTOMOBIL VE HAFIF TICARI ARAC PAZARINDAKI PAYI %1,60`A CIKMISTIR. (2023: %1,24 2022: %1,18). HUN YENILENEBILIR ENERJI (HUNER): 66,6 MW KURULU GUCE SAHIP GUNES ENERJI SANTRALLERININ 2024 YILI ELEKTRIK URETIMI, HEDEFLENEN URETIM DEGERININ %0,9 UZERINDE, 105,6MN KWH OLARAK GERCEKLESMISTIR. BU URETIMLE BIRLIKTE, 2024 YILINDA GES SANTRALLERI KDV HARIC 13,9MN USD GELIRE ULASMISTIR. KIMTEKS POLIURETAN (KMPUR): SIRKET, SANDVIC PANEL URETIM FIRMALARINDAN BIRI OLAN ALUFORM PEKINTAS ILE IS BIRLIGI YAPMISTIR. BU IS BIRLIGI CERCEVESINDE SINIR GUVENLIGI, ASKERI TESISLER, STRATEJIK TESISLER VE KALEKOLLAR ICIN ANTIBLAST VE KURSUN GECIRMEZ OZELLIGE SAHIP YALITIMLI SANDVIC PANELLER URETILMISTIR. KORAY GYO (KGYO): SIRKET`IN GOKTURK PROJELERI KAPSAMINDA SATISI GERCEKLESEN TOPLAMDA 2 BAGIMSIZ BOLUM ICIN ELDE EDILEN GELIR KDV DAHIL 101MN TL OLMUSTUR. MEKA GLOBAL MAKINE (MEKAG): SIRKET`IN BAGLI ORTAKLIGI MEKA ITHALAT IHRACAT, TOPLAM 1,1MN EUR TUTARINDA KIRMA ELEME EKIPMANLARI SIPARISI ALMISTIR. NATUREL YENILENEBILIR ENERJI (NATEN): ISTANBUL ISTINYE PARK AVM`NIN ELEKTRIK IHTIYACLARINI KARSILAMAK UZERE NATUREL YENILENEBILIR ILE ISTINYEPARK ISTANBUL GAYRIMENKUL YATIRIM ARASINDA `ANAHTAR TESLIM ARAZI TIPI OZTUKETIM GUNES ENERJI SANTRALI` KURULUMU SOZLESMESI IMZALANMISTIR. SOZLESME BEDELI KDV HARIC 4,6M USD`DIR (161,6MN TL+KDV). IZMIR ISTINYE PARK AVM VE ORJIN MASLAK IS MERKEZI`NIN ELEKTRIK IHTIYACLARINI KARSILAMAK UZERE KDV HARIC 29,5MN USD (969,4MN TL KDV) BEDELLE SOZLESME IMZALANMIS VE ILGILI SOZLESME 28.06.2024 TARIHINDE TAMAMLANMISTI. BU SOZLESME ISTINYE PARK AVM PROJELERININ DEVAMI NITELIGINDEDIR. ZIRAAT YATIRIM MENKUL DEGERLER WWW.ZIRAATYATIRIM.COM.TR *** YASAL UYARI BURADA YER ALAN YATIRIM BILGI, YORUM VE TAVSIYELER YATIRIM DANISMANLIGI KAPSAMINDA DEGILDIR.YATIRIM DANISMANLIGI HIZMETI ARACI KURUMLAR, PORTFOY YONETIM SIRKETLERI, MEVDUAT KABUL ETMEYEN BANKALAR ILE MUSTERI ARASINDA IMZALANACAK YATIRIM DANISMANLIGI SOZLESMESI CERCEVESINDE SUNULMAKTADIR.BURADA YER ALAN YORUM VE TAVSIYELER, YORUM VE TAVSIYEDE BULUNANLARIN KISISEL GORUSLERINE DAYANMAKTADIR.BU GORUSLER MALI DURUMUNUZ ILE RISK VE GETIRI TERCIHLERINIZE UYGUN OLMAYABILIR.BU NEDENLE, SADECE BURADA YER ALAN BILGILERE DAYANILARAK YATIRIM KARARI VERILMESI BEKLENTILERINIZE UYGUN SONUCLAR DOGURMAYABILIR. 08.01.2025 09:30:41